El Estado recaudó en 2021 por los fondos de inversión la cifra récord de 1.052 millones de euros, lo que supone un incremento del 86,2%, si se compara con 2020. "Nunca antes se había alcanzado dicho nivel", reconoce la Agencia Tributaria en el informe de recaudación de diciembre, en el que también afirma que en 2020, los fondos de inversión ya se habían comportado "muy bien", siendo las únicas retenciones sobre el capital que no cayeron. De hecho, se elevaron un 12%.
"Hasta no conocer el detalle de las operaciones realizadas (solo se dispone del dato agregado declarado por cada entidad) no se puede saber cuáles fueron las razones de este peculiar comportamiento. En las otras retenciones sobre el capital, la situación no fue tan favorable", expone la Agencia Tributaria.
Aunque el Estado ni la Agencia Tributaria tengan una respuesta concreta sobre el porqué de este 'boom' es evidente que se debe al buen comportamiento de las rentabilidades de los fondos de inversión, que son en este momento los únicos productos que dan un retorno positivo capaz de vencer a la inflación.
En las retenciones sobre rentas del capital mobiliario se registró un crecimiento del 7,4%, insuficiente para compensar la fuerte caída de 2020, que fue del 20%. Por este motivo, los ingresos siguen más de un 14% por debajo de los obtenidos en 2019. Y algo parecido sucede en las retenciones por arrendamientos; en 2021 se situaron prácticamente al nivel de 2020 y, por lo tanto, sus ingresos se mantienen alejados de los de 2019 (-7,6%).
Hay que recordar que a la hora de realizar el reembolso de un fondo y retirar el dinero invertido en él hay que hacer frente a las correspondientes retenciones de IRPF que realiza la Agencia Tributaria, aunque, únicamente, sobre las ganancias.
Así hace caja el Estado
En el territorio nacional hay una retención del 19% de los rendimientos cuando éstos no sobrepasan los 6.000 euros; del 21%, entre 6.000 y 50.000 euros, y del 23% cuando se supera esta cantidad.
No obstante, existe una excepción. En el País Vasco existen cinco tramos que empiezan en el 20% para las ganancias de hasta 2.500 euros; del 21%, hasta 10.000 euros; del 22%, entre 10.000 y 15.000 euros; del 23%, entre 15.000 y 30.000 euros; y del 25% para rendimientos superiores a esta última cifra. En Navarra hay también tres tramos, aunque con retenciones algo más elevadas que en el resto de comunidades autónomas: 20%, hasta 6.000 euros; 24%, entre 6.000 y 24.000 euros; y 27% a partir de 24.000 euros.
El 2021 fue un año excelente para los fondos. Las suscripciones netas se elevaron hasta los 25.723 millones de euros en el conjunto del año y el crecimiento de los fondos de inversión alcanzó los 43.190 millones de euros, un 15,7% más que en 2020, según los datos de Inverco. Además, aportaron una rentabilidad anual media del 6,8%.
